凈營(yíng)運(yùn)資本是什么意思
發(fā)布時(shí)間：2025-08-17 | 來(lái)源：互聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)載和整理
凈營(yíng)運(yùn)資本是企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)總額減去各類(lèi)流動(dòng)負(fù)債后的余額。反映由長(zhǎng)期負(fù)債融資負(fù)擔(dān)的流動(dòng)資產(chǎn)的數(shù)額。凈營(yíng)運(yùn)資本主要在研究企業(yè)的償債能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)使用。凈營(yíng)運(yùn)資本的計(jì)算公式為：凈營(yíng)運(yùn)資本=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債。以上就是凈營(yíng)運(yùn)資本是什么意思相關(guān)內(nèi)容。
凈營(yíng)運(yùn)資本的影響因素
1、應(yīng)收賬款（AccountsReceivable）：應(yīng)收賬款指企業(yè)未收回的銷(xiāo)售貨款或提供服務(wù)后用戶尚未支付的款項(xiàng)。如果應(yīng)收賬款增加，將造成企業(yè)的凈營(yíng)運(yùn)資本增加，需要更多的資金來(lái)維持日常運(yùn)營(yíng)；
2、存貨（Inventory）：存貨是企業(yè)持有的未售出的產(chǎn)品或未完工的產(chǎn)品。存貨的增加將增加凈營(yíng)運(yùn)資本，因?yàn)槠髽I(yè)需要投入更多資金來(lái)購(gòu)買(mǎi)和維護(hù)存貨；
3、應(yīng)付賬款（AccountsPayable）：應(yīng)付賬款是企業(yè)未支付給供應(yīng)商或其他債權(quán)人的款項(xiàng)。應(yīng)付賬款的增加可以幫助減少凈營(yíng)運(yùn)資本，因?yàn)槠髽I(yè)可以拖延付款并利用這些未支付的款項(xiàng)來(lái)支持運(yùn)營(yíng)。然而，延遲支付也可能增加公司與供應(yīng)商的緊張關(guān)系，并可能導(dǎo)致更高的成本或減少信譽(yù)；
4、預(yù)收賬款（PrepaidExpenses）：預(yù)收賬款是企業(yè)預(yù)先支付的費(fèi)用或款項(xiàng)。如果預(yù)收賬款增加，企業(yè)將擁有更多預(yù)付的資源，減少了流動(dòng)資金的需求，對(duì)凈營(yíng)運(yùn)資本產(chǎn)生積極影響；
5、短期借款（Short-termBorrowings）：短期借款是企業(yè)為滿足資金需求而從金融機(jī)構(gòu)或其他債權(quán)人處借入的資金。若企業(yè)借入更多的短期借款，凈營(yíng)運(yùn)資本將增加，以支持經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；
6、運(yùn)營(yíng)周期（OperatingCycle）：運(yùn)營(yíng)周期是指從購(gòu)買(mǎi)原材料到銷(xiāo)售最終產(chǎn)品并收回款項(xiàng)的時(shí)間。運(yùn)營(yíng)周期的延長(zhǎng)將導(dǎo)致資金滯留在業(yè)務(wù)中，增加凈營(yíng)運(yùn)資本的需求。
凈營(yíng)運(yùn)資本的管理
一、應(yīng)收賬款管理：
1、縮短信用期限：審慎選擇用戶信用，限制銷(xiāo)售貨物或提供服務(wù)的信用期限，加快收款周期；
2、加強(qiáng)催款工作：建立健全的應(yīng)收賬款管理制度，積極催收欠款，減少壞賬風(fēng)險(xiǎn)；
3、使用現(xiàn)金折扣優(yōu)惠：提供現(xiàn)金折扣以鼓勵(lì)用戶提前付款，促進(jìn)更快地賬款回收。
二、存貨管理：
1、控制庫(kù)存水平：根據(jù)需求和銷(xiāo)售預(yù)測(cè)合理規(guī)劃和控制庫(kù)存水平，避免過(guò)高的庫(kù)存占用資金；
2、優(yōu)化采購(gòu)管理：與供應(yīng)商進(jìn)行緊密合作，優(yōu)化采購(gòu)計(jì)劃和交貨時(shí)間，降低存貨滯銷(xiāo)和過(guò)期現(xiàn)象；
3、定期審查和清理存貨：定期審核存貨狀況，及時(shí)清理滯銷(xiāo)、過(guò)期或低效的存貨，釋放占用資金。
三、應(yīng)付賬款管理：
1、延長(zhǎng)付款期限：與供應(yīng)商協(xié)商延長(zhǎng)付款期限，合理利用延期付款來(lái)降低凈營(yíng)運(yùn)資本壓力；
2、掌握供應(yīng)商優(yōu)惠：與優(yōu)質(zhì)供應(yīng)商建立良好關(guān)系，爭(zhēng)取獲取提前付款折扣或靈活的付款條件；
3、確保準(zhǔn)確付款：及時(shí)核對(duì)和支付應(yīng)付賬款，避免滯延付款導(dǎo)致信用受損。
四、短期借款管理：
1、合理規(guī)劃資金需求：通過(guò)預(yù)測(cè)和規(guī)劃，合理預(yù)估資金需求，避免出現(xiàn)過(guò)度借款或***的情況；
2、選擇適宜的融資方式：根據(jù)企業(yè)需求和市場(chǎng)狀況選擇合適的短期融資方式，如銀行貸款、商業(yè)票據(jù)等，以最低成本滿足資金需求。
五、運(yùn)營(yíng)周期管理：
1、優(yōu)化生產(chǎn)和供應(yīng)鏈流程：改進(jìn)生產(chǎn)和供應(yīng)鏈管理，提高生產(chǎn)效率和供應(yīng)鏈協(xié)同，縮短產(chǎn)品生命周期，減少運(yùn)營(yíng)周期；
2、加強(qiáng)與用戶和供應(yīng)商的溝通和合作：建立緊密的合作關(guān)系，加強(qiáng)信息共享和協(xié)調(diào)，提高運(yùn)營(yíng)效率。