股指期貨正基差是什么意思？和負基差有什么區(qū)別？

發(fā)布時間：2025-08-18 | 來源：互聯網轉載和整理

股指期貨的基差是指股指期貨價格與現貨指數價格之間的差異。那么和負基差有什么區(qū)別？下文為大家?guī)砭唧w介紹！

股指期貨正基差是什么意思？

如果股指期貨價格高于現貨指數價格，基差為正；如果股指期貨價格低于現貨指數價格，基差為負。
股指期貨正基差表示股指期貨價格高于現貨指數價格，通常表明市場對未來股市走勢持樂觀態(tài)度。正基差出現的原因可能是市場參與者對股市未來的預期較為樂觀，或者是由于市場流動性較好，投資者買入股指期貨的意愿較強，導致期貨價格上漲。
需要注意的是，股指期貨價格和現貨指數價格之間的基差會隨著市場情況不斷變化，投資者需要密切關注市場動態(tài)，及時調整自己的交易策略。同時，股指期貨交易具有一定的風險，投資者需要根據自身情況和市場情況制定合適的交易策略，并嚴格控制風險。