110022基金凈值最新分析（易方達(dá)消費行業(yè)股票凈值下跌1.67% ）

發(fā)布時間：2025-08-17 | 來源：互聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)載和整理

金融界基金04月22日訊 易方達(dá)消費行業(yè)股票型證券投資基金（簡稱：易方達(dá)消費行業(yè)股票，代碼110022）公布最新凈值，下跌1.67%。本基金單位凈值為2.893元，累計凈值為2.893元。

易方達(dá)消費行業(yè)股票型證券投資基金成立于2010-08-20，業(yè)績比較基準(zhǔn)為“中證內(nèi)地消費主題指數(shù)*85.00% + 中債-總指數(shù)*15.00%”。本基金成立以來收益189.30%，今年以來收益-5.36%，近一月收益8.35%，近一年收益5.31%，近三年收益71.08%。近一年，本基金排名同類（343/722），成立以來，本基金排名同類（21/856）。

金融界基金定投排行數(shù)據(jù)顯示，近一年定投該基金的收益為1.60%，近兩年定投該基金的收益為19.84%，近三年定投該基金的收益為26.83%，近五年定投該基金的收益為63.65%。（點此查看定投排行）

基金經(jīng)理為蕭楠，自2012年09月28日管理該基金，任職期內(nèi)收益244.82%。

最新定期報告顯示，該基金前十大重倉股為順鑫農(nóng)業(yè)（持倉比例9.92% ）、貴州茅臺（持倉比例9.52% ）、五糧液（持倉比例9.46% ）、山西汾酒（持倉比例8.64% ）、美的集團(tuán)（持倉比例8.21% ）、瀘州老窖（持倉比例8.17% ）、格力電器（持倉比例7.55% ）、古井貢酒（持倉比例7.44% ）、伊利股份（持倉比例2.45% ）、東阿阿膠（持倉比例2.44% ），合計占資金總資產(chǎn)的比例為73.80%，整體持股集中度（高）。

最新報告期的上一報告期內(nèi)，該基金前十大重倉股為格力電器（持倉比例9.71% ）、美的集團(tuán)（持倉比例9.68% ）、貴州茅臺（持倉比例9.58% ）、五糧液（持倉比例9.57% ）、瀘州老窖（持倉比例8.79% ）、順鑫農(nóng)業(yè)（持倉比例8.49% ）、古井貢酒（持倉比例8.16% ）、山西汾酒（持倉比例7.85% ）、伊利股份（持倉比例2.61% ）、東阿阿膠（持倉比例1.92% ），合計占資金總資產(chǎn)的比例為76.36%，整體持股集中度（高）。

報告期內(nèi)基金投資策略和運作分析

2020年一季度，全球股市都經(jīng)歷了過山車行情。國內(nèi)新冠病毒肺炎疫情爆發(fā)前流動性寬松，市場風(fēng)險偏好升高，而疫情爆發(fā)后風(fēng)險偏好并未降低。直到海外疫情爆發(fā)，市場開始出現(xiàn)頹勢。一季度，上證綜指下跌9.83%，上證50指數(shù)下跌12.20%，創(chuàng)業(yè)板指上漲4.10%。疫情造成周期、上游以及消費行業(yè)遭受重創(chuàng)，而醫(yī)藥板塊相對受益。

為避免流動性風(fēng)險，我們在春節(jié)后主動降低了股票倉位。海外疫情爆發(fā)后，全球金融市場震蕩劇烈，流動性急劇萎縮，我們在短期流動性風(fēng)險釋放后又加倉了之前下跌較多的食品飲料等板塊。我們認(rèn)為當(dāng)前的持倉性價比已經(jīng)較高，長期看來，不少個股還將受益于行業(yè)格局而有持續(xù)改善。

截至報告期末，本基金份額凈值為2.794元，本報告期份額凈值增長率為-8.60%，同期業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率為-5.97%。